事件概述

　　5 月30 日，国家发展改革委、国家能源局印发《关于促进新时代新能源高质量发展的实施方案》，强调“要实现到2030年风电、太阳能发电总装机容量达到12 亿千瓦以上的目标，加快构建清洁低碳、安全高效的能源体系。”

　　新能源建设航线愈发清晰

　　《实施方案》共提出7 方面21 项具体政策举措，需要重点关注的方面包括：(1)在开发利用方面，坚持分布式和集中式并举，一方面要“加快推进以沙漠、戈壁、荒漠化地区为重点的大型风电光伏发电基地建设”，一方面要“加快发展分布式光伏、分散式风电等新能源项目，到2025 年，公共机构新建建筑屋顶光伏覆盖率力争达到50%”。(2)在加快构建新型电力系统方面，提出要“着力提高配电网接纳分布式新能源的能力”，“发展分布式智能电网，加大投资建设改造力度，提高配电网智能化水平”，并“稳妥推进新能源参与电力市场交易”。

　　新能源发展支持政策密集出台

　　近期在国家层面，新能源建设被密集提及，政策力度逐渐加大。省级政策也在加紧落实，近两月有11 个省、直辖市密集出台了“十四五”能源发展规划，重点针对清洁能源装机规划及项目建设做出目标指引。

　　发电侧：根据16 省发布的“十四五”能源发展规划统计，风光装机推进速度有望超预期，“十四五”期间规划超4.62 亿千瓦的风、光新增装机规模。储能侧：“十四五”期间新型储能总量将超过39.2GW.用电侧：绿电交易稳步推进，5 月25日国网绿电交易细则发布。新型电力系统建设方面：浙江省已率先吹响以省级为单位的新型电力系统建设号角，我们预计或将引领其他省份跟进。

　　投资建议：强call 能源IT

　　我们认为，当前一阵新型能源建设、新型电力建设的政策暖风正在吹起，在政策的刺激下，新型能源替代的进程将加速。与此同时，数字化、智能化背景下，配套的信息化建设进程必将踏入加速通道，相关投资有望边际扩大，能源IT 相关公司有望受益。我们核心推荐能源数字化龙头企业+能源互联网唯一平台企业【朗新科技】&能源IT 隐形冠军【东方电子】。

　　此外，其他受益标的还包括：源侧，国能日新、国电南自、能辉科技、恒华科技等；网侧，国电南瑞、南网科技、智洋创新、纬德信息等；售/用侧，国网信通、威胜信息等；其他还包括远光软件、科达自控、泽宇智能、瑞纳智能等。

　　风险提示

　　政策落地不及预期、新能源建设不及预期、电网投资不及预期、市场系统性风险等。

（文章来源：华西证券）